Finans
Telafi Edici Bakiye (Compensating Balance)
İngilizce: compensating balance
Türkçe Tanım
Bir kredi ya da bankacılık hizmetinin karşılığında, borçlunun bankada faiz getirmeyen ya da düşük getirili olarak tutması gereken asgari mevduat tutarıdır; kredinin kullanılabilir kısmını fiilen azaltarak efektif faiz maliyetini nominal orandan yükseğe taşır. Görünürdeki faiz oranı düşük kalsa dahi, çekilemeyen bu bakiye borçlunun gerçek fon maliyetini gizlice artırır; bu nedenle deneyimli bir hazine, kredi teklifini nominal spread üzerinden değil, telafi edici bakiye dahil efektif maliyet üzerinden karşılaştırır. Proje ve kurumsal finansmanda bu düzenleme, bankanın ilişki karlılığını güvenceye alma aracıdır ve çoğu zaman kredi sözleşmesinin faiz maddesinde değil, hesap işleyişine ilişkin yan hükümlerinde saklıdır.
English Definition
A minimum deposit a borrower must keep with the bank, non-interest-bearing or low-yielding, in consideration of a loan or banking service, which by effectively reducing the usable portion of the loan raises the effective interest cost above the nominal rate. Even where the headline rate stays low, this undrawable balance quietly increases the borrower's true cost of funds; an experienced treasury therefore compares a credit offer not on the nominal spread but on the effective cost inclusive of the compensating balance. In project and corporate finance the arrangement is a means of securing the bank's relationship profitability, and is often hidden not in the interest clause of the loan agreement but in ancillary account-operation provisions.