Finans
Faiz Ödeme Tarihi (Interest Payment Date)
İngilizce: interest payment date
Türkçe Tanım
Bir kredi ya da tahvilde faizin ödünç alan tarafından ödenmesinin kararlaştırıldığı ve faiz döneminin sona erdiği tarihtir; her faiz ödeme tarihi tipik olarak bir sonraki faiz döneminin de başlangıcını işaretler. Proje finansmanında faiz ödeme tarihlerinin sıklığı — aylık, üç aylık, altı aylık — hem faiz tahakkukunun büyüklüğünü hem de nakit şelalesinin işletildiği ritmi belirler; daha seyrek ödeme tarihleri, iki ödeme arasında proje hesaplarında daha büyük nakit birikimine ve dolayısıyla daha büyük bir rezerv gereksinimine yol açar. Ödeme tarihinin hafta sonuna denk gelmesi hâlinde kaydırma kuralı, faiz gün sayısını da değiştirir.
English Definition
The date on which interest on a loan or bond is contractually paid by the borrower and the interest period ends, with each payment date typically marking the start of the next period. In project finance the frequency of interest payment dates — monthly, quarterly, semi-annual — governs both the size of the accrual and the rhythm at which the cash waterfall runs, and less frequent dates lead to larger cash build-up in the project accounts between payments and thus a larger reserve requirement. When a payment date falls on a weekend, the roll convention also alters the interest day count.