Finans
Tahsilat ve Ödemeler (Receipts and Expenditures)
İngilizce: receipts and expenditures
Türkçe Tanım
Bir dönemde işletmeye giren nakit ile çıkan nakdin karşılıklı gösterimidir; tahakkuk yerine nakit esasına dayanan bir hesap mantığını yansıtır. Kamu bütçesi ve fon muhasebesinde temel çerçeve budur; proje finansmanında ise tahsilat ve ödemeler projeksiyonu, borç servis kapsama oranının (DSCR) üzerine kurulduğu asıl zemindir. Kritik incelik, muhasebe kârının değil fiili nakit hareketinin borç servisini belirlemesidir; tahakkuk esaslı kârlı görünen bir proje dahi, tahsilatların ödemelerin gerisinde kaldığı dönemlerde nakit sıkışması yaşayabileceğinden, cetvel bu zamanlama farkını rezerv hesaplarıyla köprülemek üzere kurgulanır.
English Definition
The paired presentation of the cash flowing into and out of an entity over a period, reflecting an accounting logic on a cash rather than an accrual basis. This is the foundational frame in public budgeting and fund accounting; in project finance the receipts-and-expenditures projection is the very ground on which the debt-service coverage ratio (DSCR) is built. The critical subtlety is that debt service is determined by actual cash movement, not accounting profit: even a project that looks profitable on an accrual basis can experience a cash squeeze in periods when receipts lag expenditures, so the waterfall is constructed to bridge that timing gap through reserve accounts — a coverage ratio computed on accrual earnings can read comfortably while the operating account runs dry.