Finans
Sweep Hesabı (Sweep Account)
İngilizce: sweep account
Türkçe Tanım
Sweep hesabı, bir hesapta biriken atıl bakiyeyi gün sonunda otomatik olarak faiz getiren bir enstrümana ya da borç geri ödemesine aktaran nakit yönetim düzenlemesidir. Proje finansmanında cash sweep mekanizması, serbest nakit akışının önce rezerv hesaplarını doldurup ardından kredinin planlanandan hızlı itfasına yönlendirilmesini sağlar; kredi verenler bu hükmü, projenin öngörülenden iyi performansında kaldıracı erkenden düşürmek için talep eder. Sweep oranının kalibrasyonu, sponsorun temettü penceresi ile kreditörün risk azaltma iştahı arasındaki gerilimi doğrudan yansıtır.
English Definition
A sweep account is a cash-management arrangement that automatically moves idle end-of-day balances into an interest-bearing instrument or toward debt repayment. In project finance the cash-sweep mechanism directs surplus cash first to fund reserve accounts and then to accelerate loan amortization ahead of schedule, and lenders insist on it to de-lever faster whenever the project outperforms its base case. The calibration of the sweep percentage directly encodes the tension between the sponsor's distribution window and the creditor's appetite for risk reduction.