Risk
Riske Maruz Değer (RMD)
İngilizce: value at risk
Türkçe Tanım
Bir portföy veya pozisyonun belirli bir güven düzeyinde ve belirli bir zaman diliminde yaşayabileceği maksimum potansiyel kaybı sayısallaştıran istatistiksel risk ölçüm tekniğidir. Bankalar, yatırım şirketleri ve düzenleme otoriteleri tarafından piyasa riski değerlendirmesi ve sermaye yeterliliği hesaplamalarında standart ölçüt olarak kullanılır. Yaygınlığına rağmen, belirtilen güven aralığı dışındaki uç riskleri yakalamadaki sınırlılıkları vardır.
English Definition
A statistical risk measurement technique that quantifies the maximum potential loss a portfolio or position could experience over a specified time horizon at a given confidence level. VaR is widely used by banks, investment firms, and regulators as a standard metric for market risk assessment and capital adequacy calculations. Despite its prevalence, VaR has limitations including its inability to capture tail risk events beyond the stated confidence interval.