Bankacılık
Yıllık Mutabakat (Yearly Settlement)
İngilizce: yearly settlement
Türkçe Tanım
Bir hesap, kredi ya da yükümlülük ilişkisinde tahakkuk eden faiz ve bakiyelerin yılda bir kez mutabakata bağlanıp tasfiye edildiği düzenleme; dönem içinde işleyen kalemlerin resmen kapatıldığı ve karşılıklı borç-alacağın netleştirildiği kesittir. Daha sık (çeyreklik ya da yarı yıllık) ödeme takvimine kıyasla yıllık mutabakat, borçlu lehine daha uzun nakit tutma süresi sağlar, ancak kredi verenin dönem içi maruziyetini büyütür. Proje kredilerinde faiz servisinin tek bir yıllık kesite yığılması, borç servis rezerv hesabının o dönem için daha yüksek tutulmasını gerektirir.
English Definition
An arrangement under which the interest and balances accruing on an account, loan or obligation are reconciled and settled once a year, the point at which items running through the period are formally closed and mutual claims netted. Compared with a more frequent quarterly or semi-annual schedule, yearly settlement gives the borrower a longer period of cash retention but enlarges the lender's intra-period exposure. In project loans, concentrating interest service into a single annual point requires the debt service reserve to be sized higher for that window.